https://oldena.lpnu.ua/handle/ntb/46803| Title: | Обчислення економічного капіталу банку за допомогою методу Монте-Карло |
| Authors: | Кишакевич, Б. Ю. |
| Affiliation: | Дрогобицький державний педагогічний університет ім. Івана Франка |
| Bibliographic description (Ukraine): | Кишакевич Б. Ю. Обчислення економічного капіталу банку за допомогою методу Монте-Карло / Б. Ю. Кишакевич // Вісник Національного університету “Львівська політехніка”. — Львів : Видавництво Львівської політехніки, 2010. — № 668 : Проблеми економіки та управління. — С. 298–303. |
| Bibliographic description (International): | Kishakevich B. Iu. Obchyslennia ekonomichnoho kapitalu banku za dopomohoiu metodu Monte-Karlo / B. Iu. Kishakevich // Visnyk Natsionalnoho universytetu "Lvivska politekhnika". — Vydavnytstvo Lvivskoi politekhniky, 2010. — No 668 : Problemy ekonomiky ta upravlinnia. — P. 298–303. |
| Is part of: | Вісник Національного університету “Львівська політехніка”, 668 : Проблеми економіки та управління, 2010 |
| Journal/Collection: | Вісник Національного університету “Львівська політехніка” |
| Issue: | 668 : Проблеми економіки та управління |
| Issue Date: | 23-Feb-2010 |
| Publisher: | Видавництво Львівської політехніки |
| Place of the edition/event: | Львів |
| UDC: | 330.45 |
| Keywords: | економічний капітал непередбачувані втрати VaR метод МонтеКарло втрати при дефолті бета-розподіл Базель ІІ IRB підхід economic capital unexpected losses VaR Monte-Carlo method loss given default beta distribution Basel II IRB approach |
| Number of pages: | 6 |
| Page range: | 298-303 |
| Start page: | 298 |
| End page: | 303 |
| Abstract: | Розроблено методику обчислення економічного капіталу, яка ґрунтується на нових
базельських угодах про врахування ризиків під час визначення регулятивного капіталу
(Базель ІІ). Запропоновано методику визначення економічного капіталу банку на основі
IRB підходу з використанням бета-розподіленої норми відновлення капіталу (RR).
Застосовано моделі Мертона (1974) та Васічека (1987) для симуляції втрат кредитного
портфеля. Для отримання емпіричної функції розподілу втрат по кредитному портфелю
застосовано метод симуляцій Монте-Карло. The new Basle agreements on credit risk estimation of regulatory capital (Basle II) have been put into the foundation of this research. The author offers the methods for identifying a bank’s economic capital on the basis of the IRB approach by means of beta-distributed recovery rate (RR). The Merton (1974) and Vasichek (1987) models for simulation of credit portfolio losses have been used. To obtain the empiric function of loss distribution on the credit portfolio the Monte-Carlo method has been used. |
| URI: | https://ena.lpnu.ua/handle/ntb/46803 |
| Copyright owner: | © Кишакевич Б.Ю., 2010 |
| URL for reference material: | http://www.nbuv.gov.ua/portal/soc_gum/pprbsu/texts/2008_24/24.1.21.pdf http://www.defaultrisk.com/_pdf6j4/Monte_Carlo_Simulation_o_ http://www.ems.bbk.ac.uk/for_students/msc_finance/KalkbrennerCOMISEF.pdf http://www.ww.uni-agdeburg.de/fwwdeka/femm/a2009_Dateien/2009_25.pdf |
| References (Ukraine): | 1. Савлук С.М. Економічний капітал банку: призначення та методи розрахунку / Проблеми та перспективи розвитку банківської системи України / Савлук С.М// Збірник наукових праць ДВНЗ “Українська академія банківської справи” НБУ / Вип. 24 – 2008. – С. 25–32 Режим доступу: http://www.nbuv.gov.ua/portal/soc_gum/pprbsu/texts/2008_24/24.1.21.pdf 2. Dimitris Chorafas. Economic Capital Allocation With Basel II: Cost, Benefit and Implementation Procedures/ Dimitris Chorafas. // Butterworth Heinemann – Dec. 2007 – 448 p. 3. Amit Kulkarni. Monte Carlo simulation of economic capital requ rement & default protection premium ICFAI / Amit Kulkarni// Journal of Bank Management, Vol. 6, № 2, (May 2007), pp. 19–52. Режим доступу: http://www.defaultrisk.com/_pdf6j4/Monte_Carlo_Simulation_o_ Ecnmc_Cptl_Rrqurmnt_n_Dflt_Prtctn_Prmm.pdf 4. Michael Kalkbrener .Deutsche Bank‘s Economic Capital Model. / Michael Kalkbrener// COMISEF Tutorial on Quantitative finance – London. October 2007. – 21 с. Режим доступу: http://www.ems.bbk.ac.uk/for_students/msc_finance/KalkbrennerCOMISEF.pdf 5. Stefan Hlawatsch. A Framework for LGD Validation of Retail Portfolios / Stefan Hlawatsch, Peter Reichling // FEMM Working paper № 25 – August, 2009 – 29 с. Режим доступу:http://www.ww.uni-agdeburg.de/fwwdeka/femm/a2009_Dateien/2009_25.pdf 6. Кротюк, В. Еволюція підходів до оцінки капіталу в Базельських угодах [Текст] / В. Кротюк, В. Міщенко // Банківська справа. – 2005. – № 4. – С. 3–9. 7. Міщенко С. Сутність економічного капіталу та його роль у забезпеченні фінансової стійкості банку / С. Міщенко // Вісник НБУ. – 2008. – № 1. – С. 58–64. |
| References (International): | 1. Savluk S.M. Ekonomichnyi kapital banku: pryznachennia ta metody rozrakhunku, Problemy ta perspektyvy rozvytku bankivskoi systemy Ukrainy, Savluk S.M// Zbirnyk naukovykh prats DVNZ "Ukrainska akademiia bankivskoi spravy" NBU, Iss. 24 – 2008, P. 25–32 Access mode: http://www.nbuv.gov.ua/portal/soc_gum/pprbsu/texts/2008_24/24.1.21.pdf 2. Dimitris Chorafas. Economic Capital Allocation With Basel II: Cost, Benefit and Implementation Procedures/ Dimitris Chorafas., Butterworth Heinemann – Dec. 2007 – 448 p. 3. Amit Kulkarni. Monte Carlo simulation of economic capital requ rement & default protection premium ICFAI, Amit Kulkarni// Journal of Bank Management, Vol. 6, No 2, (May 2007), pp. 19–52. Access mode: http://www.defaultrisk.com/_pdf6j4/Monte_Carlo_Simulation_o_ Ecnmc_Cptl_Rrqurmnt_n_Dflt_Prtctn_Prmm.pdf 4. Michael Kalkbrener .Deutsche Bank‘s Economic Capital Model., Michael Kalkbrener// COMISEF Tutorial on Quantitative finance – London. October 2007, 21 p. Access mode: http://www.ems.bbk.ac.uk/for_students/msc_finance/KalkbrennerCOMISEF.pdf 5. Stefan Hlawatsch. A Framework for LGD Validation of Retail Portfolios, Stefan Hlawatsch, Peter Reichling, FEMM Working paper No 25 – August, 2009 – 29 p. Access mode:http://www.ww.uni-agdeburg.de/fwwdeka/femm/a2009_Dateien/2009_25.pdf 6. Krotiuk, V. Evoliutsiia pidkhodiv do otsinky kapitalu v Bazelskykh uhodakh [Text], V. Krotiuk, V. Mishchenko, Bankivska sprava, 2005, No 4, P. 3–9. 7. Mishchenko S. Sutnist ekonomichnoho kapitalu ta yoho rol u zabezpechenni finansovoi stiikosti banku, S. Mishchenko, Visnyk NBU, 2008, No 1, P. 58–64. |
| Content type: | Article |
| Appears in Collections: | Проблеми економіки та управління. – 2010. – №668 |
| File | Description | Size | Format | |
|---|---|---|---|---|
| 2010n668_Kishakevich_B_Iu-Obchyslennia_ekonomichnoho_298-303.pdf | 701.96 kB | Adobe PDF | View/Open | |
| 2010n668_Kishakevich_B_Iu-Obchyslennia_ekonomichnoho_298-303__COVER.png | 429.12 kB | image/png | View/Open |
Items in DSpace are protected by copyright, with all rights reserved, unless otherwise indicated.